Jak przygotować plan ekonomiczno-finansowy

Autor: Adam Pilczuk

Autor jest ekspertem z zakresu
finansowania inwestycji hotelowych
w firmie MoneyCenter


Bank udzieli kredytu temu, kto jest wiarygodny, a jego inwestycja w Hotel zapewni prawidłową obsługę kredytu. Wiarygodność to dane finansowe przedsiębiorcy, przedstawione w sposób jasny, czytelny i pełny, a dobry plan ekonomiczno-finansowy to klucz do wiarygodności.


Prognoza ekonomiczno-finansowa jest niezbędnym elementem do zapewnienia finansowania naszej transakcji. Inwestor w swojej analizie finansowej przedstawić powinien następujące projekcje:


Projekcje przychodów w pierwszych trzech latach funkcjonowania obiektu hotelowego w układzie miesięcznym w rozbiciu na segmenty:

• korporacyjny
  
• indywidualny
  
• grupowy
  
• rezerwacji internetowych
  

Zastosowanie takiego układu ma na celu pokazanie bankowi, jak Hotel dochodzi do pełnej zdolności operacyjnej przy zróżnicowanym segmencie klienta.


Projekcja kosztów w pierwszych trzech latach w układzie miesięcznym w rozbiciu na detale:

• koszty wynagrodzeń działów operacyjnych generujących sprzedaż (gastronomii, recepcji, pokoi),
  
• koszty bezpośrednie działów operacyjnych (materiały, w tym koszt surowca gastronomicznego, usługi, podatki, reklama, reprezentacja),
  
• koszty wynagrodzeń działów wspomagających sprzedaż (marketing, administracja, dział techniczny),
  
• koszty pozostałe działów wspomagających sprzedaż (materiały, usługi, podatki, pozostałe),
  
• koszty mediów (energia, woda itd.). Projekcja spłat kredytu np. w systemie annuitetowym (wszystkie raty równe)
  

Wyliczanie kosztów amortyzacji według metody liniowej na wszystkie lata amortyzacji, co wiąże się z:

• wyliczeniem wszystkich wydatków związanych z zakupem wyposażenia hotelu,
  
• wydatkami na majątek trwały, w tym budynki, urządzenia techniczne oraz flotę samochodową.
  

Projekcja rachunku zysków i strat w układzie 3-letnim, do końca spłaty kredytu (np. 15 lat) po uwzględnieniu spłaty rat kredytu. Jest to niezbędne do pokazania, jak hotel będzie generował zyski w poszczególnych latach dochodzenia do pełnej zdolności operacyjnej, spłacając jed [...]